基金行業與參與者
比較管理基金的類型、成本與利益，分清管理人、受託人、保管人及分銷商的角色。
- 選擇題
- 40 題
- 考試時間
- 60 分鐘
- 合格要求
- 70%
投資目標與資產類別
先辨認客戶目標和限制，再比較股票、固定收益、其他資產及基金選擇的特點。
組合理論與風險回報
連繫預期回報、分散投資、有效邊界、CAPM及市場效率，留意模型的假設與限制。
配置策略與管理風格
比較策略性配置、指數化及主動配置，將股票和固定收益管理風格連到投資目標。
表現評估與持續檢視
區分量度、評估與歸因分析，理解如何檢視投資結果及是否需要調整管理流程。
由規則到判斷
每次做錯，都有下一步
先做一組重點題，讀清楚正確答案的理據，再回到令你失分的規則。
1,200本卷原創練習題
逐題讀懂理據
透過解析比較規則、例外及錯誤選項，避免只記答案。
集中重溫弱項
重做錯題及書籤題，再按本卷時間限制檢查作答節奏。
題目為獨立編寫的練習題，並非官方歷屆試題或考場回憶題。數量按 2026年10月5日已發布題庫核對，之後可能隨內容更新調整。
按次序溫習
安排本卷備試
- 用一個投資者情境列出目標、限制及風險承受能力，再選擇合適資產。
- 按章做1,200題，公式題寫出變數意思，策略題說明選擇與目標的關係。
- 做40題60分鐘模擬，再把錯題分成客戶需求、組合理論、配置及表現評估四類。
一卷一份學習記錄
10分鐘 HKSI 6+12
HKSI 6+12同一個 App 收錄卷6、12。在左上角選卷列切換至卷12。
先用免費練習了解功能。90日 Pro 可使用完整題庫及進階溫習工具；目前價格及交易條款以商店購買畫面為準。
開始前先了解
卷12常見問題
卷十二與卷六會不會重複？
卷十二着重投資與組合管理應用；卷六着重資產管理的規例和合規。基金角色有交集，但兩卷問的判斷角度不同。
CAPM 題目應怎樣準備？
先理解無風險回報、市場回報及 beta 的意思，再練代入。讀解析時也要辨認模型假設及結果能回答甚麼問題。
資產配置應先記策略名稱嗎？
先問投資目標、期限、流動性及風險限制，再比較策略能否配合。把名稱連到用途，較容易處理情境題。
同一 App 的 Pro 可以用於卷六及卷十二嗎？
同一10分鐘 HKSI 6+12 App 內共用 Pro 權益及免費配額，兩卷的紀錄獨立保存。現行新購 Pro 為90天，交易條款以商店購買畫面為準。
官方資料及支援
資料核對日期：2026年10月5日。考試規則、考綱版本、費用、日期及牌照要求可能更新，請核對適用於自己考試日期的官方文件。
HKSIPapers 是獨立備試資源，與 HKSI Institute 或證監會沒有聯繫，亦未獲其認可。
